理財周報記者了解到，商業銀行對2011年個人房貸的增長放緩已有所考慮。以工行為例，未經審計的數據表明，截至2010年底，工行個人貸款的余額達1.5萬億。如果含上信用卡貸款透支額，總共達1.6萬億。其中，個人住房貸款余額達1.2萬億，在個貸余額中占比75%左右。在增量方面，2010年非房貸(包括消費貸款和個人經營性貸款等)增量約占40%，個人住房按揭貸款約占60%。而在工行2011年個貸增量計劃中，增量的60%是消費貸款和個人經營性貸款，40%是個人住房按揭貸款。

2010年工行個人貸款共達1.6萬億，房貸1.2萬億，個人住房按揭貸款約占60%,今年計劃房貸增量40%

無論是對于去年的存量房貸還是今年的新增房貸，取消利率折扣優惠，將利率水平提升至基準利率，都會給商業銀行的利息收入帶來影響。

根據央行的統計數據，截至2010年底，購房貸款余額6.2萬億元，同比增長29.7%；2010年，個人購房貸款新增1.40萬億元。2011年由于調控等原因，整體信貸規模減少(約20%)，預計2011年個人住房抵押貸款新增額為1.12萬億.

6.2萬億房貸價值重估

對存量房貸客戶動刀子，能給銀行帶來怎樣的收益？一個肯定的答案是，取消存量房貸利率折扣優惠，6.2萬億元房貸的價值將獲重估。

理財周報尚未掌握6.2萬億房貸中利率折扣優惠的結構，即七折優惠和八五折優惠或其他優惠折扣的具體分布不清楚。所以，只能粗略估算取消存量房貸利率優惠所帶來的銀行利息增加額。

以今年2月8日央行加息后的利率計算，考慮房貸期限一般5年期以上，那么存量房貸利率由7折提高到基準利率，實際利率水平則由4.62%提高到6.60%。

交銀國際銀行業分析師李姍姍認為，一個比較粗略的估算是：假設6.2萬億房屋貸款都是從七折利率提升到基準利率，則帶來的利息增加約為1200億；2010年，個人購房貸款新增1.40萬億元。2011年由于調控原因，受到整體信貸規模減少(約20%)的影響，預計2011年個人住房抵押貸款新增額為1.12萬億，此部分貸款按七折提升至基準利率水平執行的話，利息增加額大約為220億元。綜合上述存量和增量房貸由于利率提升所產生的利息增加額總計約為1420億。

李姍姍認為，對于商業銀行而言，個人住房抵押貸款在全部貸款中所占比例大約在12%。所以，個人房貸的變化對銀行盈利有影響，但影響不大。

國泰君安銀行業分析師伍永剛則表示，在對銀行股估值的研究中，已經將個人房貸的利率或規模等變化因素考慮在內了。因為每家銀行上調房貸利率的時點等具體情況也不同，加之政策等變化因素很多，單純估算個人房貸變化給銀行估值帶來什么影響意義不大。

某國有商業銀行個人金融部的一位負責人表示，受整體信貸規模縮減的影響，2011年個人住房抵押貸款的規模會有一定減少。利率折扣優惠的取消將使單筆新增貸款的利息收入提高。但是，隨著未來加息等政策可能進一步推出，存款利率也將上升，所以凈息差的變化趨勢也比較復雜。